新能源车产业链预期内回流反弹，有创新高可能
板块轮动：
情绪波动：短线情绪全面扭转，中通客车地天板，赣能股份突破连板高度，新周期确认、加油猛干。
第一次工业革命，蒸汽机时代。第二次工业革命，内燃机和电力时代。我们都错过了。
第三次科技革命，互联网时代，我们算是仅次于丑国的，甚至很多地方超越了。
第四次能源革命，绿色时代，我们真的太厉害了，不论光伏，锂电，电动车还是风电，很多细分领域或者整体行业，我们都是领先世界的。无论从成本还是效率还是性能等。
所以我们应该有大国自信！
1、储能产业链：逆变器+储能电池（钒、钠、锌基液流等）+储能电站
欧洲市场：欧洲户用储能/家用储能产品规模翻番。欧洲电价由2元/度涨到3-5元/度，投资回收期由6-7年缩短至3年，欧洲一机难求，需排队甚至加价。判断未来电价难以降回2元/度水平，民众采购光储系统的意识已经建立且不可逆转。光伏配储渗透率尚不足10%，设备虽有涨价但仅占终端成本一部分，用户敏感度不高，需求仍将持续爆发。海外电价高，能接受的供应链价格也就高，卖海外比卖国内赚钱，大概多10%利润。
国内市场：机构认为储能空间以及预期还特别大，风光电大基地还没完全开工，下半年会集中开工，会导致储能业绩爆发，此外还有国家对储能的补贴。风光大基地上半年因疫情只完工了约10%，上面领导对完成进度不满意，下半年要赶工。预期差最大的是财政补贴，上半年给储能补贴取消，现在又改变态度说给。
储能产业链：
储能电池（磷酸铁锂>钒、钠、锌基液流等）
PCS逆变器（本体、热管理/温控、结构件等）
储能电站、调峰调频、VPP虚拟电厂
储能技术（蓄电池、压缩空气/盐穴、飞轮等）
盘面梳理：
1）储能电池：
688063派能科技
000629攀钢钒钛
2）储能逆变器（本体、温控、结构件）：
微逆：688348昱能科技、禾迈股份、德业股份
固德威、锦浪科技、阳光电源等
3）储能电站、电网等：
002090金智科技（储能+智能电网+虚拟电厂+光伏建筑一体化+机器人概念+智能交通等）
补充资料：
1）虚拟电厂：屋顶光伏—>分布式储能—>虚拟电厂、智能电网
特斯拉邀请Powerwall家庭用户（户用储能）加入VPP（虚拟电厂）以支持加州电网
2）储能电池：
钒电池，有很大预期差，类似之前锂钴镍，非常值得重视。
市场对于钒电池存在较大的预期差，仍然认为只是一个概念，综合需求、政策、产业发展三个方面分析，钒电池不再是概念，而是处于商业化前夕，已经从实验室走向发电侧、电网侧及用户侧。接下来的钒电池不是从0到1，而是从1到10的裂变期。
需求方面：储能大发展将带动钒电池爆发。纵观锂电池的发展轨迹，正是消鐨电子和新能源汽车的发展，锂电池应用市场日益扩大，导致成本在30年内持续下降，幅度高达97%。需求拉动才是电池走向成熟的关键驱动力。钒电池具备安全性好，容量大，长达20年的长使用寿命，环保等特性，天然适合做储能，尤其是大规模长时储能。由于光伏、风电等将带动储能行业高速发展，钒电池有望进入爆发期；
政策方面：推动钒电池进入商业化初期。2021年7月，国家发改委和能源局发布《关于加快推动新型储能发展的指导意见》，文件提出要坚持储能技术多圆化，推动锂离子电池等相对成熟新型储能技术成本持续下降和商业化规模应用，实现钒电池等液流电池长时储能技术进入商业化发展初期；
产业方面：随着储能行业的发展，钒电池项目如雨后春笋。不完全统计2020年以来钒电池项目，装机量已经超过6GW，容量超过20GWH，而且我们已经看到大型发电企业的身影。按照《关于加快新型储能发展的指导意见》政策制定目标，2025年累计实现新型储能30GW装机量，钒电池渗透率20%+，当前渗透率刚刚1%。所以说，2021-2025有望是钒电池渗透率提升的第一阶段爆发期。钒的格局，国内赀源占半壁江山，需求依靠储能打开新天地。不同于锂，80%供应在海外，钒的供应大约50%在国内，赀源不会受制于人；钒的需求结构一直相对稳定，90%来自钢铁，储能目前只占1%，但是随着储能进入爆发期，2025年占比将超过15%,2030年有望超过30%，正如2015年的锂钴和2018年的镍的发展格局，新的需求领域带来了新的成长空间。
标的：重点推荐赀源端攀钢钒钛、安宁股份；钒电池推荐国网英大，其子公司武汉南瑞在钒电池领域深耕多年。
新型电池板块价值重估，值得重视。钠电池最近走出了传艺科技这样的大妖股，今天又来了个大长腿险些上演地天板。昨晚出来一个中科院金属研究所在高性能锌基液流电池领域取得进展，今天锌基液流电池概念兆新股份、罗平锌电、锌业股份拉板。氢燃料电池概念叠加了储能和未来几个氢能大会预期，今天也集体爆发，福田汽车、全柴动力、恒久科技拉板。官宣搞铝基电池的鑫科材料，已经两连板了。不得不说，新电池概念，最近悄然走出了一个小风口。
2、新能源车产业链：整车+汽配+锂电+无人驾驶
主流就是主流，你大爷还是你大爷。
预期内回流反弹、力度和高度待定，有创新高可能~
盘面梳理：
大爷：000957中通客车
3板：002144宏达高科（汽车内饰面料产品，供货比亚迪、奔驰宝马大众等）
2板：000550江铃汽车（整车）、002813路畅科技（无人驾驶）、002992宝明科技
1板：一堆
无人驾驶：002970锐明技术等
一体化压铸：002101广东鸿图等
热管理：601702华锋铝业等
300825阿尔特：据传阿尔特、江铃汽车、福特、宁德时代将合伙造车（电动皮卡），14号。
【商务部：将确保搞活汽车流通、扩大汽车消费有关措施尽快落地见效】近日，商务部会同有关部门出台了关于搞活汽车流通、扩大汽车消费的若干措施，提出支持新能源汽车购买使用、加快活跃二手车市场、促进汽车更新消费、推动汽车平行进口持续健康发展、优化汽车使用环境、丰富汽车金融服务等政策措施。
3、光伏+风电+绿电+电网
风光大基地上半年因疫情只完工了10%，上面领导对完成进度不满意，下半年要赶工。
风光大基地：
光伏电站
风电场（陆上+海上）
新型电力系统、智能电网
盘面梳理：
4、机器人概念
涉及概念：
机器人概念+智能制造+自动化设备+工业4.0
传感器（各类传感器，数量较多）
人工智能（AI套组）
机器视觉
运动控制/机电一体化（减速器、伺服电机、微特电机等）
等
今日涨停：
补充资料：
3D传感领军企业688322奥比中光：
001268联合精密：美的系、实控人何氏家族，涉及汽车零部件和机器人零部件制造。
4、其他
1、欧洲能源危机：储能爆发，核电崛起
＞事件1：近期挪威海上油气田减产、法国核电机组故障、北溪供气量降低，欧洲电价大幅走高，周一电力交易所现货一度突破400欧/MWh，逼近历史新高。电价暴涨激发户储需求。
＞事件2：欧洲议会6日投票表决，支持把满足特定条件的天然气和核能领域投资归为环境友好的可持续经济活动类别。这将有助于引导更多私人投资进入天然气和核能领域。7月4日国际能源署指出，为实现净零碳排放目标、确保能源独立，未来三十年全球核电容量需要翻一番。
＞中长期欧洲是否能实现能源自主很大程度还是靠核电，一旦把核电贴上绿色标签，那么我国核电技术将迎来风口。
大宗商品下跌，对铜铝价格敏感度高的行业：
电缆：电缆行业的主要成本构成来自于铜铝钢铁等金属材料，其中铜材料的成本占比平均达到75%左右；铝材料的成本占比大约在2%-5%之间。
PCB：PCB的成本构成中40%为覆铜板，而覆铜板的原材料中铜箔占比30%-50%。
家电：白电的主要原材料为铜、铝、钢材、塑料，仅金属材料成本占比就高达50%左右，其中铜铝的合计成本占比分别为空调（26%）、冰箱（12%）、洗衣机（15%）。
电机：电机行业的原材料主要为铜漆包线、钢材、铝漆包线等，其中铜漆包线和铝漆包线合计成本占比约为10%-15%。
汽车铝合金压铸件：对于汽车铝合金压铸件来说，30%以上的成本来自于铝锭。
知情人士称，中国考虑提前下达明年地方专项债限额，下半年启动发行。财政部考虑允许地方政府在今年下半年发行1.5万亿元人民币（2200亿美元）的专项债，意味着专项债首次提前至上一年度发行。专项债将主要用于基建支出。（彭博）
